Consultanță juridică internațională

Căutați o firmă de avocatură activă la nivel internațional? Schindhelm vă poate asista cu echipe internaționale și vă poate oferi consultanță competentă și dedicată, bazată pe o experiență locală valoroasă. Aflați în avans online despre o gamă largă de subiecte din domeniul dreptului afacerilor internaționale.

 

Factoring: Cele mai importante informatii dintr-o singura privire

Factoringul este Vanzarea creantelor restante catre terti.  Acest tip de finantare intermediara este deosebit de popular in randul intreprinderilor mijlocii. Factoringul creste lichiditatea companiei si va permite sa va concentrati asupra competentelor de baza, in timp ce altii se ocupa de gestionarea creantelor din conturi. In urmatorul articol, am rezumat cele mai importante intrebari despre factoring pentru dumneavoastra:

Ce se intelege prin Factoring?

Factoring este adesea descris ca fiind un Tip Forma de Finantare pentru a creste lichiditatea societatii pe termen scurt. Mai exact, creantele deschise pe care societatea le are fata de clienti sunt revandute unor societati externe de factoring. Toate detaliile sunt descrise in contractul de Factoring detinut. Compania-Factoring (denumita si "factor") va plateste creantele si devine creditor fata de clientul dumneavoastra ("debitor"). In multe intreprinderi mijlocii, această forma de transmitere a creantelor este un mijloc obisnuit de garantare a lichiditatilor, de minimizare a portofoliului de creante si, astfel, de reducere a capitalului. Factoringul este, de asemenea, denumit „forma de finantare conforma cu cifra de afaceri“ deoarece vanzarile efectuate sunt puse la dispozitie aproape imediat - fara a fi nevoie sa se astepte plata efectiva de catre debitor. In acest fel, pot fi evitate orice blocaje de lichiditate si pot fi efectuate platile necesare din punct de vedere operational fara nicio alta forma de finantare intermediara.

Factoring nu corespunde creditarii si, prin urmare, are avantajul de a fi supus unor conditii mai putin stricte. Exista la nivel mondial, furnizori pe piata de factoring, care difera in ceea ce priveste costurile, ratele dobanzilor si conditiile. Unii furnizori de factoring sunt, de asemenea, specializati in anumite industrii si pot oferi astfel oferte personalizate pentru grupurile lor tinta.

Ce tipuri de Factoring exista?

Pe piata de Factoring sunt oferite tipuri diferite de factoring. In practica, se face o distinctie principala intre urmatoarele:

  • Full Service Factoring (sau: „Full Factoring”): In acest caz, intreaga gestionare a debitorilor este externalizata catre societatea de factoring; astfel, factorul preia si procesul de reclamatie si de colectare. Factorul isi asuma riscul de neplata.
  • Factoring veritabil: In cazul factoringului veritabil, factorul cumpara creante si, in acelasi timp, isi asuma riscul de neplata in cazul in care creantele nu pot fi platite de catre debitor (garantie). Pentru acest lucru se percepe un comision separat ("comision de garantie"), care, in unele cazuri, poate fi inclus direct în comisionul de factoring.
  • Factoring neveritabil: Spre deosebire de factoringul veritabil, factorul nu este raspunzator pentru creantele neperformante; acest așa-numit "risc de garantie", adica riscul de neplata, ramane in sarcina creditorului.
  • Factoring selectiv: In cazul acestui tip de factoring, compania insasi decide care creante vor fi cedate factorului și care nu. Prin urmare, nu transfera intreaga gestionare a creantelor catre un furnizor de servicii de factoring, ci alege creantele clientilor pe care doreste sa le externalizeze.
  • Reverse Factoring:  Acest tip de factoring este, de asemenea, denumit adesea finantare a achizitiilor sau a furnizorilor; este un fel de factoring "inversat", deoarece aici furnizorii sunt platiti de catre factor - si nu de catre cumparator. Bunurile achizitionate sunt astfel prefinantate.
  • Factoring deschis si silentios: In cazul factoringului deschis (denumit si "factoring de notificare"), debitorul este informat cu privire la externalizarea creantei catre un factor extern; acest lucru nu este valabil în cazul factoringului silentios. In tarile vorbitoare de limba germana, factoringul deschis s-a impus, in timp ce factoringul silentios este foarte putin utilizat aici.

In plus, exista multe alte tipuri de factoring, cum ar fi Factoring de scadenta (Factor plateste compania doar atunci cand a primit plata de la clientul insusi), Factoring pentru import si export (pentru creante transfrontaliere), Factoring B2C (gestionarea creantelor pentru clienti privati), Inhouse-Factoring (gestionarea debitorilor este transferata factorului doar de la al doilea avertisment) și multe altele.

Ce functii indeplineste Factoring?

In general, se pot distinge trei functii in factoring:

  1. Functia de finantare: Factoringul are rolul de a furniza resurse financiare pe termen scurt care sunt imobilizate sub forma de creante. Similar cu imprumutul, aici are loc un tip de finantare a datoriilor; in cazul factoringului, doar creantele neachitate pentru serviciile prestate de companie sunt acoperite intr-un stadiu incipient. Astfel, societatea poate face investitii fara a fi nevoita sa astepte plata efectiva a creantelor restante.
  2. Protectie impotriva creantelor neperformante: De indata ce creanta a fost preluata de catre societatea de factoring - dupa ce a fost efectuata in prealabil o verificare a creditului si a fost semnat un contract de factoring - societatea de factoring este, de asemenea, responsabila de colectarea creantei si de intreaga gestionare a debitorilor. Astfel, riscul este transferat de la societatea initiala la factor. Aceasta se mai numeste si "functia de garantie", adica protectia impotriva pierderilor din creante neperformante.
  3. Functia de serviciu: Deoarece cumpararea sau vanzarea creantei transfera factorului si sarcinile aferente, adica gestionarea creantelor, intreprinderea elibereaza resurse si isi usureaza departamentul de contabilitate. Cu toate ca facturile trebuie emise de catre societate, aceasta nu trebuie sa se ocupe de reclamatii si de colectare. Astfel, factorul isi asuma o functie de serviciu pentru intreprindere.

Care este procesul de Factoring?

Procesul de Factoring este relativ simplu:

  1. Societatea presteaza serviciul promis clientului sau si emite o factura catre client pentru acel serviciu. Veridicitatea este importantă aici: creanta trebuie sa fie reala si, prin urmare, cesionabila.
  2. In acelasi timp, compania trimite o copie a facturii catre compania de Factoring (denumita si “factor”).
  3. Factorul verifica factura si solvabilitatea clientului (= debitorul).
  4. In cazul in care nu exista probleme din punctul sau de vedere, cumpara factura de la societate si devine astfel un creditor. Astfel, acesta preia si administrarea debitorului.
  5. Factorul plateste imediat creditorului un depozit de garantie creditorului initial sau furnizorului de servicii (10 – 20 % din valoarea creantei).
  6. Clientul, care a primit o factura originala, o plateste factorului– nu companiei care a efectuat un serviciu pentru el.
  7. Odata ce factorul a primit suma restanta de la debitor, acesta plateste prestatorului suma de garantie retinuta anterior.
  8. Factorul emite o factura catre societate pentru serviciile sale.

Ce costuri implica factoring?

Bineinteles, vanzarea creantelor implica si costuri. Calculul costurilor variaza in functie de compania de factoring, dar depinde foarte mult de mai multi factori, cum ar fi numarul de debitori, solvabilitatea acestora, cifra de afaceri anuala a companiei, precum si valoarea medie a facturilor etc.

Costurile pentru factoring sunt alcatuite din urmatoarele componente:

  • Taxa de factoring: Aceasta include costurile de gestionare a debitorilor (urmarire si colectare); valoarea comisionului depinde, printre altele, de cifra de afaceri anuala care urmeaza sa fie finantata si de riscul de credit al societatii.
  • Rata dobanzii: Rata dobanzii variaza in functie de valoarea si durata creantelor, precum și de solvabilitatea societatii de factoring.
  • Taxa de verificare: De asemenea, sunt suportate costuri pentru verificarea bonitatii debitorilor, care variaza de obicei între 5 și 40 EUR.
  • Taxa de garantie: Aceasta poate fi suportată separat sau poate fi deja inclusă în comisionul de factoring. Se angajează pentru asigurarea impotriva neincasarii creantelor (garantie).

Care sunt avantajele si dezavantajele pentru Factoring?

Desi Factoring implica si unele riscuri, avantajele depasesc dezavantajele pentru multe companii:

  • Cresterea lichiditatii: Prin reducerea creantelor, fondurile lichide devin imediat disponibile, compania nu trebuie sa astepte platile intarziate ale clientilor sai, ci isi primeste imediat banii de la factor. La randul sau, compania poate investi aceste fonduri in mod profitabil sau poate finanta alte proiecte.
  • Protectie impotriva creantelor neperformante (numai pentru acordurile de garantie) Deoarece factorul preia intreaga creanta, riscul de neplata ramane tot la el. Compania nu trebuie sa isi faca griji cu privire la neindeplinirea obligatiilor de plata de catre clientii sai, ci plateste un comision factorului pentru aceasta cesiune de risc, care, la randul sau, poate incheia o asigurare.
  • Bariere reduse la accesare:  Spre deosebire de contractarea unui imprumut, incheierea unui contract de factoring implica putine obstacole birocratice. Factorul va efectua, bineinteles, o verificare a creditului clientilor sai; cu toate acestea, cerintele sunt mult mai putin stricte decat in sectorul bancar (Basel II et al.).
  • Concentrarea pe competentele de bază: Prin externalizarea managementului creantelor, care necesita multe cunostinte și blocheaza resursele, compania se poate concentra pe competentele sale de baza si nu trebuie sa se mai lupte cu colectarea creantelor si cu reclamatiile.
  • Scurtarea bilantului : Creantele vandute dispar din bilant, ceea ce imbunatateste semnificativ bonitatea companiei.

Pe de alta parte, factoringul implica si unele pericole si dezavantaje:

  • Costurile: Acestea nu trebuie subestimate, deoarece variaza intre 0,6 și 2,5 % din valoarea creantei, in functie de furnizorul de factoring. Suma exacta depinde de mai multi factori (solvabilitatea societatii si a debitorului, valoarea creantelor pe an etc.).
  • Nu este potrivit pentru toate sectoarele: In timp ce factoringul poate fi util pentru multe companii industriale sau chiar pentru companiile de comert cu ridicata, situatia este adesea diferita pentru furnizorii de servicii si comerciantii cu amanuntul;  nu multe companii de factoring sunt dispuse sa preia creante de la clienti privati; ele prefera sectorul clientilor comerciali, deoarece aici se asteapta, de obicei, la intarzieri de plata mai mici. In sectorul serviciilor, factoringul este dificil, deoarece serviciile sunt adesea foarte diferite si nu sunt intotdeauna definite cu precizie

Factoring vs forfetare: Care sunt diferentele?

Forfetarea, sau „functia de garantie“ in Factoring, exclude recurgerea la vanzatorul creantei in cazul creantelor neperformante. Pentru a-si asuma acest risc, factorul percepe un comision de la companie (taxa de garantie). Aceasta asumare a riscului nu este intotdeauna in mod automat cazul factoringului; unele societati de factoring exclud prin contract functia de garantie, iar creditorul este raspunzator in caz de neplata din partea clientului sau.

Spre deosebire de factoring, care se foloseste mai ales pentru sumele din facturi de dimensiuni medii, forfetarea se aplica in cazul tranzactiilor cu mai mult capital intensiv. Factoringul este, de asemenea, mai orientat spre viitor. Acestea sunt, in principal, creante viitoare care nu sunt inca destul de concrete in momentul incheierii contractului. Pe de alta parte, forfetarea este utilizata pentru servicii concrete, deja existente. De asemenea, cele doua tipuri de contracte difera si in ceea ce priveste durata: contractele de factoring au, de obicei, o durata scurta sau se refera la creante pe termen scurt; forfetarea implica, in principal, contracte pe termen lung (pana la zece ani).

Concluzie

Factoringul, asadar externalizarea respectiv vanzarea de creante catre societati profesionale de factoring poate ajuta companiile mijlocii sa-si creasca lichiditatile rapid si nebirocratic si sa evite posibilele blocaje de plata. In plus, externalizarea gestiunii creantelor elibereaza resurse in cadrul companiei si poate ajuta astfel la concentrarea pe competentele de baza si la externalizarea activitatilor care necesita mult timp, cum ar fi reclamatiile si colectarea creantelor catre parti externe. Trebuie analizat de la caz la caz daca factoringul are sens pentru compania dumneavoastra, deoarece nu este avantajos pentru orice tip de creanta. Costurile suportate pentru factoring joaca, de asemenea, un rol decisiv și nu trebuie subestimate.

Consultanta juridica cu privire la Factoring

Doriti sa aflati mai multe despre factoring? Echipa noastra competenta va fi bucuroasa sa va consilieze si sa va sprijine in legatura cu toate intrebarile dumneavoastra. Luati legatura astazi! 

Aveti o alta preocupare in domeniul dreptului bancar si financiar? Aflati mai multe despre noi prin intermediul cuprinzatorului nostru portofoliu de servicii de drept bancar si financiar.